\u00A0\u00A0（上接B58版）
\u00A0\u00A0資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估結(jié)果匯總表
\u00A0\u00A0金額單位:人民幣萬元
\u00A0\u00A0本次采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估后增值4,647.95萬元，增值率44.7%，評估增減值的主要原因是：
\u00A0\u00A0（1）無形資產(chǎn)評估增值3,530.10萬元，主要原因系土地使用權(quán)市場價(jià)值上漲，以及評估對頂立科技賬外無形資產(chǎn)進(jìn)行了評估。
\u00A0\u00A0（2）開發(fā)支出評估減值699.68萬元，原因系評估將頂立科技所擁有的專利及非專利技術(shù)統(tǒng)一在無形資產(chǎn)中評估，并將開發(fā)支出評估為0。
\u00A0\u00A0（3）遞延所得稅資產(chǎn)評估減值273.67萬元，原因系將無需支付的其他非流動(dòng)負(fù)債-政府補(bǔ)貼評估為0，并相應(yīng)將與補(bǔ)貼對應(yīng)的所得稅資產(chǎn)評估為0。
\u00A0\u00A0（4）其他非流動(dòng)資產(chǎn)評估減值1,824.51萬元，減值主要原因系將無需支付的技術(shù)開發(fā)項(xiàng)目補(bǔ)貼評估為0。
\u00A0\u00A0采用收益法評估，得出在評估基準(zhǔn)日2014年12月31日頂立科技股東全部權(quán)益評估結(jié)果為52,006.00 萬元，較賬面凈資產(chǎn)價(jià)值10,397.47萬元增值41,608.53萬元。
\u00A0\u00A0頂立科技收益法預(yù)評估結(jié)果增值較大，主要系頂立科技收益的持續(xù)增長，推動(dòng)頂立科技收益持續(xù)增長的核心競爭力主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：
\u00A0\u00A01、頂立科技主營業(yè)務(wù)具有較高的盈利能力
\u00A0\u00A0頂立科技是一家專業(yè)從事先進(jìn)智能熱工裝備的技術(shù)開發(fā)、生產(chǎn)制造、銷售服務(wù)的企業(yè),為航天、航空和軍工大客戶的核心供應(yīng)商。公司生產(chǎn)的新材料裝備產(chǎn)品具備工藝技術(shù)領(lǐng)先、數(shù)字化、自動(dòng)化、智能控制、節(jié)能環(huán)保和覆蓋范圍廣的特征。
\u00A0\u00A0近年來，頂立科技主營業(yè)務(wù)發(fā)展良好，在民用及軍用領(lǐng)域均有較大發(fā)展，產(chǎn)品技術(shù)含量較高、盈利能力較強(qiáng)、增長較快，其賬面凈資產(chǎn)不能完全反映其盈利能力。
\u00A0\u00A02、頂立科技主營業(yè)務(wù)符合國家重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向
\u00A0\u00A0近年來，國家航天航空的發(fā)展急需大尺寸、異形碳/碳復(fù)合材料，但生產(chǎn)該種材料的熱工設(shè)備被西方國家壟斷并對我國禁運(yùn)。頂立科技通過不斷的創(chuàng)新及研發(fā)，緊跟世界先進(jìn)材料及熱工裝備的制造技術(shù)，將材料工藝及熱工裝備技術(shù)緊密結(jié)合，積極參加國家大項(xiàng)目和工程。公司所處行業(yè)發(fā)展受到國家政策支持，企業(yè)發(fā)展前景良好、市場需求旺盛。
\u00A0\u00A0公司在新材料三大方向（應(yīng)用在軍工領(lǐng)域的金屬基3D打印材料、碳納米管、表面強(qiáng)化材料）儲(chǔ)備了充足的技術(shù)、產(chǎn)品和裝備優(yōu)勢，可以確保在市場、資金條件成熟的條件下隨時(shí)啟動(dòng)，帶來新的業(yè)績增長點(diǎn)。
\u00A0\u00A03、頂立科技擁有較強(qiáng)的核心競爭能力
\u00A0\u00A0頂立科技是“國家火炬計(jì)劃重點(diǎn)高新技術(shù)企業(yè)”，建有“院士專家工作站 ”、“博士后工作站”“湖南省新型熱工裝備工程技術(shù)研究中心” ，被認(rèn)定為 “湖南省企業(yè)技術(shù)中心”。公司的長期積累和技術(shù)優(yōu)勢保障了核心產(chǎn)品的市場唯一性（不可替代性），其組織化、系統(tǒng)性的自主創(chuàng)新研發(fā)體系確保技術(shù)和產(chǎn)品未來持續(xù)領(lǐng)先。
\u00A0\u00A0頂立科技實(shí)施特色服務(wù)。公司設(shè)立了新材料與裝備研發(fā)中心和材料工藝與熱工裝備客戶體驗(yàn)中心，不僅為自身技術(shù)創(chuàng)新提供平臺，更為客戶提供實(shí)驗(yàn)平臺和操作性技能人才提供培訓(xùn)平臺，最終為客戶提供系統(tǒng)的解決方案。材料工藝與熱工裝備客戶體驗(yàn)中心設(shè)備齊全，又有相應(yīng)的工藝和設(shè)備操作指導(dǎo)，客戶設(shè)備選擇具有可比性，因此而形成獨(dú)特的競爭優(yōu)勢。近年來，公司45%以上的銷售額直接或間接與材料工藝與熱工裝備客戶體驗(yàn)中心有關(guān)，體驗(yàn)中心的作用明顯。
\u00A0\u00A0公司積極布局和拓展軍工及重點(diǎn)客戶的設(shè)備“全壽命周期運(yùn)行和維保”市場，這是公司前端設(shè)備市場成功后的自然延伸，將進(jìn)一步增強(qiáng)業(yè)績的確定性和可持續(xù)性。
\u00A0\u00A0綜上,頂立科技擁有較強(qiáng)的核心競爭能力、技術(shù)領(lǐng)先,其所處行業(yè)具有長遠(yuǎn)的的發(fā)展前景。預(yù)期頂立科技的盈利仍將保持持續(xù)增長，使得按收益法評估增值較大。
\u00A0\u00A0（三）收益法中重要評估參數(shù)的取值情況
\u00A0\u00A01、主營業(yè)務(wù)收入預(yù)測
\u00A0\u00A0最近二年，頂立科技主營業(yè)務(wù)收入增長較快，主要原因系：經(jīng)過多年的努力，頂立科技在行業(yè)內(nèi)已有一定知名度，和一些重要客戶建立了長期穩(wěn)定的業(yè)務(wù)合作關(guān)系；企業(yè)生產(chǎn)管理逐步規(guī)范，產(chǎn)品部件生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)化程度提高，企業(yè)產(chǎn)能增加。
\u00A0\u00A02014年頂立科技二期新廠房完工，并將投入使用。與此同時(shí)，頂立科技對原廠區(qū)也重新進(jìn)行了規(guī)劃，為企業(yè)未來加快發(fā)展速度提供了生產(chǎn)空間上的可能性。
\u00A0\u00A0此外，對立科技對人才十分重視，逐步完善員工福利待遇及薪酬制度，為企業(yè)未來發(fā)展提供人力資源保證。
\u00A0\u00A0我們通過對企業(yè)歷史年度銷售收入趨勢的變化、企業(yè)目前已有訂單的分析、期末存貨的情況，以及企業(yè)對未來市場情況的估計(jì)，企業(yè)生產(chǎn)能力估計(jì)，對頂立科技未來年度銷售情況進(jìn)行預(yù)測。
\u00A0\u00A0根據(jù)上述估計(jì)，頂立科技未來年度銷售收入預(yù)測見下表：
\u00A0\u00A0主營業(yè)務(wù)收入預(yù)測匯總表
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A02、主營業(yè)務(wù)成本預(yù)測
\u00A0\u00A0對頂立科技未來收益期主營業(yè)務(wù)成本的估算，在分析企業(yè)歷史年度營業(yè)成本構(gòu)成的基礎(chǔ)上，對企業(yè)所屬行業(yè)的競爭情況也進(jìn)行了估計(jì)。
\u00A0\u00A0評估對頂立科技未來年度分品種毛利預(yù)測及營業(yè)成本如下表：
\u00A0\u00A0如上表：在對主營業(yè)務(wù)成本的預(yù)測過程中，主要考慮了企業(yè)歷史年度各品種主要產(chǎn)品成本變化情況、隨著產(chǎn)能的擴(kuò)大企業(yè)固定成本的攤薄、以及隨著市場競爭的加劇，產(chǎn)品利潤水平可能會(huì)下降的情況。
\u00A0\u00A03、其他業(yè)務(wù)收入及成本的預(yù)測
\u00A0\u00A0除主營業(yè)務(wù)外，頂立科技尚有零配件、售后服務(wù)收入等其他業(yè)務(wù)收入，這部分收入及成本預(yù)測情況如下表：
\u00A0\u00A0如上表：2014年與2013年其他業(yè)務(wù)收入的波動(dòng)，主要原因系2014年售后服務(wù)收少于2013年；預(yù)測年度2016年收入少于2015年，原因系，企業(yè)租賃收入至2016年不再發(fā)生。
\u00A0\u00A04、營業(yè)稅金及附加預(yù)測
\u00A0\u00A0營業(yè)稅金及附加項(xiàng)目包括營業(yè)稅、城建稅、教育費(fèi)附加等，評估根據(jù)歷史年度營業(yè)成本中材料成本的比重，計(jì)算預(yù)測年度所需繳納的增值稅，并確定應(yīng)交營業(yè)稅金及附加的估計(jì)值。2015年至2019年具體測算結(jié)果見下表：
\u00A0\u00A0營業(yè)稅金及附加預(yù)測匯總表
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0（1）營業(yè)費(fèi)用預(yù)測
\u00A0\u00A0對頂立科技未來收益期營業(yè)費(fèi)用的估算，我們區(qū)別不同的費(fèi)用項(xiàng)目采用不同的估算方法進(jìn)行測算。頂立科技營業(yè)費(fèi)用項(xiàng)目主要分為質(zhì)保費(fèi)、運(yùn)費(fèi)、工資薪酬、安裝調(diào)試費(fèi)和差旅費(fèi)等。2015年至2019年度具體測算情況如下：
\u00A0\u00A0營業(yè)費(fèi)用預(yù)測匯總表（歷史年度）
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0營業(yè)費(fèi)用預(yù)測匯總表（預(yù)測年度）
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0上表中：職工薪酬根據(jù)企業(yè)未來年度用人計(jì)劃及工資薪酬水平預(yù)測；折舊費(fèi)用根據(jù)評估基準(zhǔn)日已有固定資產(chǎn)及未來資本性支出計(jì)劃在折舊費(fèi)用中進(jìn)行預(yù)測。其他費(fèi)用參考頂立科技?xì)v史年度費(fèi)用水平，以及預(yù)測年度銷售的增長預(yù)測。
\u00A0\u00A0（2）管理費(fèi)用預(yù)測
\u00A0\u00A0對于管理費(fèi)用，在對歷史年度費(fèi)用分析的基礎(chǔ)上，根據(jù)不同的費(fèi)用項(xiàng)目采用不同的估算方法進(jìn)行估算。
\u00A0\u00A0①職工薪酬根據(jù)企業(yè)未來年度用人計(jì)劃及工資薪酬水平預(yù)測；
\u00A0\u00A0②固定資產(chǎn)折舊及無形資產(chǎn)攤銷根據(jù)評估基準(zhǔn)日已有固定資產(chǎn)及無形資產(chǎn)，結(jié)合未來資本性支出計(jì)劃按企業(yè)的折舊、攤銷政策進(jìn)行預(yù)測；
\u00A0\u00A0③研發(fā)支出：參考國科發(fā)火〔2008〕172號《高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定管理辦法》中對企業(yè)研發(fā)費(fèi)用支出占銷售收入比例要求，同時(shí)考慮企業(yè)未來技術(shù)進(jìn)步對研發(fā)費(fèi)用實(shí)際的需求綜合確定；
\u00A0\u00A0④對于其他費(fèi)用中未來年度不會(huì)發(fā)生的偶然性支出，如2013年的管理咨詢費(fèi)，未來年度不予預(yù)測；
\u00A0\u00A0⑤其他費(fèi)用參考?xì)v史年度費(fèi)用水平，根據(jù)未來年度的收入預(yù)測進(jìn)行測算。
\u00A0\u00A0管理費(fèi)用預(yù)測匯總表（歷史年度）
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0管理費(fèi)用預(yù)測匯總表（預(yù)測年度）
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0（3）財(cái)務(wù)費(fèi)用預(yù)測
\u00A0\u00A0企業(yè)的財(cái)務(wù)費(fèi)用主要由利息支出、利息收入及銀行手續(xù)費(fèi)支出構(gòu)成，由于利息收入及銀行手續(xù)費(fèi)金額較小，未來年度不予預(yù)測，評估根據(jù)企業(yè)未來的借款計(jì)劃對利息支出進(jìn)行了預(yù)測，預(yù)測結(jié)果如下：
\u00A0\u00A0（4）資產(chǎn)減值損失預(yù)測
\u00A0\u00A0頂立科技資產(chǎn)減值損失包括應(yīng)收款的壞賬準(zhǔn)備及存貨跌價(jià)準(zhǔn)備，根據(jù)頂立科技?xì)v史年度財(cái)務(wù)報(bào)表分析，該損失的發(fā)生并無規(guī)律，評估根據(jù)最近一期資產(chǎn)減值損失占銷售收入的比例對未來年度資產(chǎn)減值損失進(jìn)行了預(yù)測，具體如下：
\u00A0\u00A0單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0資產(chǎn)減值損失預(yù)測結(jié)果
\u00A0\u00A0單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0（5）投資收益預(yù)測
\u00A0\u00A0截止評估基準(zhǔn)日，頂立科技參股公司尚未開始經(jīng)營，本次評估對其2個(gè)參股公司作為溢余資產(chǎn)采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估。但對頂立科技與參股公司已簽訂銷售合同的順流交易預(yù)測了2015年投資收益-1,286,730.26元。
\u00A0\u00A0由于該投資收益并不產(chǎn)生實(shí)際現(xiàn)金流出，評估在現(xiàn)金流預(yù)測計(jì)算過程中將其加回。
\u00A0\u00A0根據(jù)湘高企辦字[2012]13號《關(guān)于公示湖南省2012年擬通過復(fù)審高新技術(shù)企業(yè)的通知》，于2012年11月12日取得證書《高新技術(shù)企業(yè)》（編號：GF201243000099），有效期為2013年至2015年。根據(jù)《中華人民共和國所得稅法》第二十八條的規(guī)定，國家需要重點(diǎn)扶持的高新技術(shù)企業(yè)，減按15%的稅率征收企業(yè)所得稅。
\u00A0\u00A0根據(jù)《企業(yè)研究開發(fā)費(fèi)用稅前扣除管理辦法（試行）》的規(guī)定，頂立科技計(jì)入當(dāng)期損益未形成無形資產(chǎn)的研發(fā)費(fèi)用（包括研發(fā)人員的工資和辦公費(fèi)用），按其當(dāng)年研發(fā)費(fèi)用實(shí)際發(fā)生額的50%，直接抵扣當(dāng)年的應(yīng)納稅所得額。
\u00A0\u00A02015年至2019年，所得稅預(yù)測結(jié)果如下：
\u00A0\u00A07、折舊與攤銷預(yù)測
\u00A0\u00A0（1） 固定資產(chǎn)折舊預(yù)測
\u00A0\u00A0固定資產(chǎn)主要包括房屋、機(jī)器設(shè)備、車輛、電子設(shè)備和辦公設(shè)備。固定資產(chǎn)按取得時(shí)的實(shí)際成本計(jì)價(jià)。固定資產(chǎn)折舊采用直線法分類計(jì)提折舊，并按固定資產(chǎn)估計(jì)使用年限和預(yù)計(jì)凈殘值率確定其分類折舊率。本次評估，按照評估對象固定資產(chǎn)的折舊政策，以基準(zhǔn)日固定資產(chǎn)賬面原值、未來發(fā)展規(guī)劃所需固定資產(chǎn)投入、預(yù)計(jì)使用期、折舊率等預(yù)測未來的折舊額。未來經(jīng)營期內(nèi)的折舊額預(yù)測結(jié)果如下表：
\u00A0\u00A0固定資產(chǎn)折舊預(yù)測匯總表
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0（2）無形資產(chǎn)攤銷費(fèi)預(yù)測
\u00A0\u00A0無形資產(chǎn)為土地使用權(quán)、企業(yè)使用的軟件，未來經(jīng)營期內(nèi)的攤銷費(fèi)用預(yù)測結(jié)果如下表：
\u00A0\u00A0無形資產(chǎn)攤銷預(yù)測匯總表
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0注：上表中，2016年攤銷增加的原因系，企業(yè)預(yù)計(jì)其研發(fā)完成的相關(guān)技術(shù)于2016年開始攤銷。
\u00A0\u00A08、追加投資預(yù)測
\u00A0\u00A0追加資本系指企業(yè)在不改變當(dāng)前經(jīng)營業(yè)務(wù)條件下，所需增加的營運(yùn)資金和超過一年期的長期資本性投入，如經(jīng)營規(guī)模變化所需的新增營運(yùn)資金以及持續(xù)經(jīng)營所必須的資產(chǎn)更新、固定資產(chǎn)的購置等。
\u00A0\u00A0隨著未來年度業(yè)務(wù)持續(xù)增長，未來經(jīng)營期內(nèi)的追加資本主要為持續(xù)經(jīng)營所需的資產(chǎn)購置、更新，營運(yùn)資金增加。本報(bào)告所定義的追加資本為：
\u00A0\u00A0追加投資=資本性支出+營運(yùn)資金增加額
\u00A0\u00A0資本性支出=車輛購置+電子設(shè)備更新+辦公設(shè)備更新+新建生產(chǎn)基地
\u00A0\u00A0（1）資本性投資及更新投資預(yù)測
\u00A0\u00A0經(jīng)對企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)規(guī)模及產(chǎn)能分析，企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)可以滿足未來年度生產(chǎn)經(jīng)營需要，即企業(yè)無需進(jìn)行長期資本性支出，企業(yè)的資本性支出僅為維護(hù)性支出。未來資本性支出如下表：
\u00A0\u00A0資本性支出預(yù)測明細(xì)表
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0（2）營運(yùn)資金增加額預(yù)測
\u00A0\u00A0本報(bào)告所定義的營運(yùn)資金增加額為：
\u00A0\u00A0營運(yùn)資金增加額=當(dāng)期營運(yùn)資金-上期營運(yùn)資金
\u00A0\u00A0營運(yùn)資金指企業(yè)投入日常經(jīng)營活動(dòng)的資金，是企業(yè)經(jīng)營性流動(dòng)資產(chǎn)和經(jīng)營性流動(dòng)負(fù)債的差額。
\u00A0\u00A0營運(yùn)資金=經(jīng)營性流動(dòng)資產(chǎn)-經(jīng)營性流動(dòng)負(fù)債
\u00A0\u00A0經(jīng)營性流動(dòng)資產(chǎn)一般包括經(jīng)營現(xiàn)金、存貨及應(yīng)收款項(xiàng)等。經(jīng)營性流動(dòng)負(fù)債指應(yīng)付職工薪酬、應(yīng)付稅費(fèi)、應(yīng)付賬款等依據(jù)法規(guī)和慣例形成的負(fù)債。
\u00A0\u00A0經(jīng)營現(xiàn)金是指經(jīng)營周轉(zhuǎn)所必需的現(xiàn)金，一般根據(jù)最佳現(xiàn)金持有量來確定，根據(jù)頂立科技的財(cái)務(wù)計(jì)劃，其最佳現(xiàn)金保有量為一個(gè)月的付現(xiàn)成本。存貨及其他經(jīng)營性應(yīng)收應(yīng)付項(xiàng)目根據(jù)未來的周轉(zhuǎn)率來確定。
\u00A0\u00A0未來經(jīng)營期各年度的營運(yùn)資金預(yù)測如下表：
\u00A0\u00A0營運(yùn)資金預(yù)測匯總表
\u00A0\u00A09、自由現(xiàn)金流量的預(yù)測
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A010、頂立科技折現(xiàn)率的確定
\u00A0\u00A0對于折現(xiàn)率，我們采用加權(quán)平均資本成本。由于自由現(xiàn)金流量代表了公司的現(xiàn)金流量在未扣除任何有關(guān)融資的資金流前的量。加權(quán)平均資本成本是反映公司可獲得的資金成本（負(fù)債和股本）以及對債權(quán)人和股東不同回報(bào)率上的杠桿影響的指標(biāo)。所以一般采用加權(quán)平均資本成本（WACC）作為評估公司價(jià)值的折現(xiàn)率。
\u00A0\u00A0（1）加權(quán)平均資本成本
\u00A0\u00A0通常用于資產(chǎn)適合的整體回報(bào)率的方法為加權(quán)平均資本成本方法,定義如下：
\u00A0\u00A0其中：Ke＝權(quán)益資本成本
\u00A0\u00A0E/(D+E)＝所有者權(quán)益占總資本（付息債務(wù)與所有者權(quán)益之和）的比例
\u00A0\u00A0D/(D+E)＝付息債務(wù)占總資本的比例（財(cái)務(wù)杠桿比率）
\u00A0\u00A0（2）權(quán)益資本成本
\u00A0\u00A0權(quán)益資本成本按資本資產(chǎn)定價(jià)模型(CAPM)求取，計(jì)算方法如下：
\u00A0\u00A0其中：Rf＝無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率
\u00A0\u00A0Rpm＝市場風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)
\u00A0\u00A0β＝有財(cái)務(wù)杠桿風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬系數(shù)
\u00A0\u00A0a＝公司個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整系數(shù)
\u00A0\u00A0①無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率(Rf)的確定
\u00A0\u00A0國債收益率通常被認(rèn)為是無風(fēng)險(xiǎn)的，因?yàn)槌钟性搨鶛?quán)到期不能兌付的風(fēng)險(xiǎn)很小，可以忽略不計(jì)。根據(jù)從滬、深兩市選擇自評估基準(zhǔn)日到國債到期日剩余期限超過5年國債，并計(jì)算其到期收益率，取所有國債到期收益率的平均值作為本次評估無風(fēng)險(xiǎn)收益率，本次無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率取值為4%。
\u00A0\u00A0②風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)β的確定
\u00A0\u00A0無財(cái)務(wù)杠桿風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)的確定
\u00A0\u00A0根據(jù)與被評估單位類似上市公司的公開資料，通過同花順資訊分析系統(tǒng)計(jì)算得出其無財(cái)務(wù)杠桿風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，其平均值βu為0.6133。
\u00A0\u00A0企業(yè)有財(cái)務(wù)杠桿的β系數(shù)的確定：按照以下公式，將上市公司的無財(cái)務(wù)杠桿的βu值，依照頂立科技目標(biāo)資本結(jié)構(gòu)（D/E= 66.67%），折算成頂立科技有財(cái)務(wù)杠桿的β值，計(jì)算公式如下：
\u00A0\u00A0式中：β＝有財(cái)務(wù)杠桿的β
\u00A0\u00A0βu＝無財(cái)務(wù)杠桿的β
\u00A0\u00A0D =有息負(fù)債現(xiàn)時(shí)市場價(jià)值
\u00A0\u00A0E =所有者權(quán)益現(xiàn)時(shí)市場價(jià)值
\u00A0\u00A0T ＝企業(yè)所得稅率
\u00A0\u00A0根據(jù)上述計(jì)算得出企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)Beta 為0.9608。
\u00A0\u00A0③市場風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)Rpm
\u00A0\u00A0市場風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)是對于一個(gè)充分風(fēng)險(xiǎn)分散的市場投資組合，投資者所要求的高于無風(fēng)險(xiǎn)利率的回報(bào)率，由于目前國內(nèi)A股市場是一個(gè)新興而且相對封閉的市場，一方面，歷史數(shù)據(jù)較短，并且在市場建立的前幾年中投機(jī)氣氛較濃，投資者結(jié)構(gòu)、投資理念在不斷的發(fā)生變化，市場波動(dòng)幅度很大；另一方面，目前國內(nèi)對資本項(xiàng)目下的外匯流動(dòng)仍實(shí)行較嚴(yán)格的管制，直接通過歷史數(shù)據(jù)得出的股權(quán)風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)包含有較多的異常因素，不具有可信度；國際上新興市場的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)通常采用成熟市場的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)進(jìn)行調(diào)整確定，因此本次評估采用公認(rèn)的成熟市場(美國市場)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)進(jìn)行調(diào)整，具體計(jì)算過程如下：
\u00A0\u00A0市場風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)=成熟股票市場的基本補(bǔ)償額+國家風(fēng)險(xiǎn)。
\u00A0\u00A0經(jīng)測算，本次評估取市場風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)7.19%。
\u00A0\u00A0④公司個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整系數(shù)a
\u00A0\u00A0特有風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整系數(shù)為根據(jù)被評估單位與所選擇的對比企業(yè)在企業(yè)規(guī)模、經(jīng)營管理、抗風(fēng)險(xiǎn)能力等方面的差異進(jìn)行的調(diào)整系數(shù)。根據(jù)對頂立科技特有風(fēng)險(xiǎn)的判斷，取風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整系數(shù)為5%。
\u00A0\u00A0⑤權(quán)益資本成本的確定
\u00A0\u00A0根據(jù)上述的分析計(jì)算，可以得出：
\u00A0\u00A0債務(wù)成本取頂立科技評估基準(zhǔn)日加權(quán)平均債務(wù)成本7.1%。
\u00A0\u00A0（4）折現(xiàn)率（WACC）
\u00A0\u00A0加權(quán)平均資本成本是被評估企業(yè)的債務(wù)資本和權(quán)益資本提供者所要求的整體回報(bào)率。
\u00A0\u00A0我們根據(jù)上述資本結(jié)構(gòu)、權(quán)益資本成本和付息債務(wù)資本成本計(jì)算加權(quán)平均資本成本，具體計(jì)算公式為：
\u00A0\u00A011、股東全部權(quán)益評估價(jià)值
\u00A0\u00A0股東全部權(quán)益評估價(jià)值
\u00A0\u00A0金額單位：人民幣萬元
\u00A0\u00A0（四）評估結(jié)果選取
\u00A0\u00A0本次評估，我們分別采用收益法和資產(chǎn)基礎(chǔ)法兩種方法，通過不同途徑對委估對象進(jìn)行估值，兩種方法的評估結(jié)果差異36,960.58萬元。兩種評估方法差異的原因主要是：
\u00A0\u00A0（1）資產(chǎn)基礎(chǔ)法是從現(xiàn)時(shí)成本角度出發(fā)，以被評估單位賬面記錄的資產(chǎn)、負(fù)債為出發(fā)點(diǎn)，將構(gòu)成企業(yè)的各種要素資產(chǎn)的評估值加總減去負(fù)債評估值作為被評估單位股權(quán)的評估價(jià)值。資產(chǎn)基礎(chǔ)法模糊了單項(xiàng)資產(chǎn)與整體資產(chǎn)的區(qū)別。凡是整體性資產(chǎn)都具有綜合獲利能力。資產(chǎn)基礎(chǔ)法僅能反映企業(yè)資產(chǎn)的自身價(jià)值，而不能全面、合理的體現(xiàn)企業(yè)的整體價(jià)值。
\u00A0\u00A0（2）收益法是從未來收益的角度出發(fā)，以被評估單位現(xiàn)實(shí)資產(chǎn)未來可以產(chǎn)生的收益，經(jīng)過風(fēng)險(xiǎn)折現(xiàn)后的現(xiàn)值作為被評估單位股權(quán)的評估價(jià)值，因此收益法對企業(yè)未來的預(yù)期發(fā)展因素產(chǎn)生的影響考慮比較充分。
\u00A0\u00A0綜上所述，從而造成兩種評估方法產(chǎn)生差異。
\u00A0\u00A0收益法與資產(chǎn)基礎(chǔ)法的差異在于收益法反映了頂立科技的行業(yè)優(yōu)勢以及企業(yè)品牌、資質(zhì)、客戶資源、優(yōu)秀的技術(shù)研發(fā)及管理團(tuán)隊(duì)、商譽(yù)等無形資產(chǎn)的價(jià)值，由于難以合理分離上述各項(xiàng)因素的價(jià)值，資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估結(jié)論中未能體現(xiàn)其價(jià)值。因此，我們認(rèn)為兩個(gè)評估結(jié)果存在差異是合理的。評估師經(jīng)過對頂立科技的現(xiàn)場調(diào)查后認(rèn)為本次評估對象作為有整體收益的資產(chǎn)，具有較好的獲利能力，收益法評估結(jié)果能合理反映上述因素形成的無形資產(chǎn)的價(jià)值，也能體現(xiàn)未來增長對企業(yè)價(jià)值的影響。
\u00A0\u00A0根據(jù)以上分析，我們認(rèn)為，收益法對被評估單位未來的預(yù)期發(fā)展因素產(chǎn)生的影響考慮比較充分，采用收益法結(jié)果更切合頂立科技的實(shí)際情況也更具合理性，本次評估采用收益法結(jié)論作為最終評估結(jié)論。在本報(bào)告假設(shè)條件下，于評估基準(zhǔn)日2014年12月31日，頂立科技股東全部權(quán)益的市場價(jià)值為52,006.00萬元人民幣。
\u00A0\u00A0第六節(jié) 本次交易具體方案
\u00A0\u00A0一、本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)方案
\u00A0\u00A0（一）本次交易的內(nèi)容
\u00A0\u00A01、非公開發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)
\u00A0\u00A0精誠銅業(yè)擬向頂立匯智、匯能投資、華菱津杉、富德投資、冠西投資、貫豐投資、匯德投資、富德泰懋、科技風(fēng)投、劉剛、丁燦、孫輝偉、吳霞、羅靜玲、羅新偉發(fā)行股份購買其持有的頂立科技75%股權(quán)；以支付現(xiàn)金方式購買上述發(fā)行對象持有的頂立科技25%股權(quán)，其中，頂立匯智、匯能投資以及匯德投資所獲得的現(xiàn)金對價(jià)占其所獲得的總對價(jià)的比例為13.96%，華菱津杉、富德投資、冠西投資、貫豐投資、富德泰懋、科技風(fēng)投、劉剛、丁燦、孫輝偉、吳霞、羅靜玲以及羅新偉所獲得的現(xiàn)金對價(jià)占其所獲得的總對價(jià)的比例為40%。按照標(biāo)的資產(chǎn)的作價(jià)測算，本次向交易對方支付對價(jià)的具體情況如下：
\u00A0\u00A02、非公開發(fā)行股份募集配套資金
\u00A0\u00A0精誠銅業(yè)通過向精誠銅業(yè)第1期員工持股計(jì)劃非公開發(fā)行股份募集配套資金，募集資金總額不超過本次交易總金額的100%，發(fā)行價(jià)格為精誠銅業(yè)第三屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議召開之日前二十個(gè)交易日股票交易均價(jià)的90%，即11.23元/股。
\u00A0\u00A0根據(jù)精誠銅業(yè)2014年度股東大會(huì)審議通過的《2014 年度利潤分配的議案》，精誠銅業(yè) 2014 年年度權(quán)益分派方案為：以公司現(xiàn)有總股本 398,203,374 股為基數(shù)，向全體股東每 10 股派 0.50 元人民幣現(xiàn)金。上市公司已于2015年5月26日完成本次權(quán)益分派。因此，本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)及配套募集資金發(fā)行價(jià)格也應(yīng)進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整，由11.23元/股調(diào)整為11.18元/股。
\u00A0\u00A0根據(jù)本次交易標(biāo)的資產(chǎn)的交易價(jià)格以及員工持股計(jì)劃資金籌措情況，預(yù)計(jì)本次配套融資金額不超過13,000萬元，本次募集配套資金向交易對方發(fā)行股份數(shù)量約為不超過11,627,906股。
\u00A0\u00A0該持股計(jì)劃為精誠銅業(yè)及下屬子公司董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他員工擬共同參加的員工持股計(jì)劃，股票來源為認(rèn)購本次資產(chǎn)重組募集配套資金的股份。精誠銅業(yè)董事會(huì)根據(jù)中國證監(jiān)會(huì)《關(guān)于上市公司實(shí)施員工持股計(jì)劃試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》有關(guān)規(guī)定，通過職工代表大會(huì)等組織充分征求員工意見，提出員工持股計(jì)劃草案，并業(yè)經(jīng)精誠銅業(yè)第三屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議表決通過。公司員工參與該員工持股計(jì)劃的資金來源為自身合法薪酬等合法途徑。精誠銅業(yè)擬自行管理本次員工持股計(jì)劃。
\u00A0\u00A0截至本報(bào)告書簽署日，該員工持股計(jì)劃尚未正式成立。在本次資產(chǎn)重組草案公告后員工持股計(jì)劃草案需提交股東大會(huì)審議，如員工持股計(jì)劃涉及相關(guān)董事、監(jiān)事、股東，相關(guān)董事、監(jiān)事、股東將回避表決，且提交股東大會(huì)表決的日期不遲于精誠銅業(yè)審議本次資產(chǎn)重組正式方案股東大會(huì)之日。
\u00A0\u00A0上述發(fā)行價(jià)格及確定發(fā)行價(jià)格的原則尚需經(jīng)本公司股東大會(huì)批準(zhǔn)。
\u00A0\u00A0在定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間，若本公司發(fā)生派發(fā)股利、送紅股、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等除息、除權(quán)行為，上述發(fā)行價(jià)格或定價(jià)原則亦將作相應(yīng)調(diào)整，發(fā)行股數(shù)也隨之進(jìn)行調(diào)整。
\u00A0\u00A0本次配套融資扣除發(fā)行費(fèi)用后的實(shí)際募集資金凈額不足以支付本次交易的現(xiàn)金對價(jià)的，不足部分由公司自籌解決。
\u00A0\u00A0本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)不以配套融資的成功實(shí)施為前提，發(fā)行股份募集配套資金成功與否并不影響發(fā)行股份購買資產(chǎn)的實(shí)施，但募集配套資金實(shí)施與否將以發(fā)行股份購買資產(chǎn)成功實(shí)施為前提條件。
\u00A0\u00A0本次交易不構(gòu)成重大資產(chǎn)重組，不構(gòu)成實(shí)際控制人變更，不構(gòu)成借殼上市。
\u00A0\u00A0本次交易行為構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易，公司將在召開董事會(huì)、股東大會(huì)審議相關(guān)議案時(shí)，提請關(guān)聯(lián)董事、關(guān)聯(lián)股東回避表決相關(guān)議案。
\u00A0\u00A0（二）本次交易的原則
\u00A0\u00A02、堅(jiān)持公平、公開、公正，維護(hù)上市公司和全體股東利益；
\u00A0\u00A03、誠實(shí)信用、協(xié)商一致；
\u00A0\u00A04、提升核心競爭力和持續(xù)發(fā)展能力；
\u00A0\u00A05、提高管理效率，增強(qiáng)核心競爭力；
\u00A0\u00A06、符合上市公司總體發(fā)展戰(zhàn)略及經(jīng)營方針，有利于上市公司效益最大化。
\u00A0\u00A0二、交易方案具體內(nèi)容
\u00A0\u00A0標(biāo)的資產(chǎn)：頂立科技100%股權(quán)。
\u00A0\u00A0資產(chǎn)出讓方：頂立匯智、冠西投資、貫豐投資、匯能投資、匯德投資、富德投資、華菱津杉、富德泰懋、科技風(fēng)投、劉剛、羅靜玲、丁燦、吳霞、孫輝偉、羅新偉。
\u00A0\u00A0資產(chǎn)受讓方：精誠銅業(yè)。
\u00A0\u00A0配套融資認(rèn)購方：精誠銅業(yè)第1期員工持股計(jì)劃。
\u00A0\u00A0（二）交易標(biāo)的及其定價(jià)依據(jù)、交易價(jià)格
\u00A0\u00A0本次資產(chǎn)重組的交易標(biāo)的為頂立科技100%股權(quán)。
\u00A0\u00A0上述交易標(biāo)的在評估基準(zhǔn)日（2014年12月31日）的價(jià)值由具有證券期貨業(yè)務(wù)資格的評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行評估，最終定價(jià)將以評估機(jī)構(gòu)出具的評估報(bào)告為基礎(chǔ)，由交易各方協(xié)商確定。
\u00A0\u00A0上述交易標(biāo)的在評估基準(zhǔn)日（2014年12月31日）的價(jià)值由中水致遠(yuǎn)進(jìn)行評估并出具中水致遠(yuǎn)評報(bào)字[2015]第2100號《評估報(bào)告》，經(jīng)評估交易標(biāo)的評估值為52,006.00萬元，交易雙方以具有證券期貨業(yè)務(wù)資格的資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)出具的評估結(jié)果為基礎(chǔ)，協(xié)商確定最終交易價(jià)格為52,000萬元。
\u00A0\u00A0（三）發(fā)行股票種類和面值
\u00A0\u00A0本次發(fā)行股票種類為境內(nèi)上市人民幣普通股（A股），每股面值為人民幣1.00元。
\u00A0\u00A0本次資產(chǎn)重組包括非公開發(fā)行股份購買資產(chǎn)和募集配套資金兩部分內(nèi)容。其中發(fā)行股份募集配套資金以發(fā)行股份購買資產(chǎn)為前提條件，但發(fā)行股份募集配套資金成功與否并不影響發(fā)行股份購買資產(chǎn)的實(shí)施。
\u00A0\u00A0非公開發(fā)行股份購買資產(chǎn)的發(fā)行對象為頂立匯智、冠西投資、貫豐投資、匯能投資、匯德投資、富德投資、華菱津杉、富德泰懋、科技風(fēng)投、劉剛、羅靜玲、丁燦、吳霞、孫輝偉、羅新偉。
\u00A0\u00A0非公開發(fā)行股份募集配套資金的發(fā)行對象為精誠銅業(yè)—第1期員工持股計(jì)劃。
\u00A0\u00A0（五）定價(jià)基準(zhǔn)日和發(fā)行價(jià)格
\u00A0\u00A0本次股份發(fā)行定價(jià)基準(zhǔn)日為精誠銅業(yè)第三屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議決議公告日。
\u00A0\u00A0非公開發(fā)行股份購買資產(chǎn)部分：根據(jù)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》（2014年修訂）的相關(guān)規(guī)定：上市公司發(fā)行股份的價(jià)格不得低于市場參考價(jià)的 90%。市場參考價(jià)為審議本次交易事項(xiàng)的董事會(huì)決議公告日前20個(gè)交易日、60個(gè)交易日或者120個(gè)交易日的公司股票交易均價(jià)之一。
\u00A0\u00A0本次交易董事會(huì)決議公告日前20個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)12.47元/股、前60個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)11.68元/股、前120個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)10.63元/股。
\u00A0\u00A0為充分保護(hù)上市公司特別是中小股東利益，本次交易市場參考價(jià)為董事會(huì)決議公告日前 20 個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)12.47元/股。同時(shí)經(jīng)交易各方友好協(xié)商，達(dá)成一致，本次交易價(jià)格為市場參考價(jià)的90%，即11.23元/股。
\u00A0\u00A0非公開發(fā)行股份募集配套資金部分：根據(jù)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》（2014年修訂）、《上市公司證券發(fā)行管理辦法》、《上市公司非公開發(fā)行股票實(shí)施細(xì)則》及其他相關(guān)規(guī)定，本次募集配套資金非公開發(fā)行價(jià)格為定價(jià)基準(zhǔn)日前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)的90%，即11.23元/股。
\u00A0\u00A0上述發(fā)行價(jià)格尚需經(jīng)本公司股東大會(huì)批準(zhǔn)。
\u00A0\u00A0在定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間，若本公司發(fā)生派發(fā)股利、送紅股、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等除息、除權(quán)行為，上述發(fā)行價(jià)格或定價(jià)原則亦將作相應(yīng)調(diào)整，發(fā)行股數(shù)也隨之進(jìn)行調(diào)整。
\u00A0\u00A0根據(jù)精誠銅業(yè)2014年度股東大會(huì)審議通過的《2014 年度利潤分配的議案》，精誠銅業(yè) 2014 年年度權(quán)益分派方案為：以公司現(xiàn)有總股本 398,203,374 股為基數(shù)，向全體股東每 10 股派 0.50 元人民幣現(xiàn)金。上市公司已于2015年5月26日完成本次權(quán)益分派。
\u00A0\u00A0因此，本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)及配套募集資金發(fā)行價(jià)格也應(yīng)進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整，由11.23元/股調(diào)整為11.18元/股，具體發(fā)行股數(shù)也進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。
\u00A0\u00A0本次交易的標(biāo)的資產(chǎn)作價(jià)為52,000萬元，交易雙方以具有證券期貨業(yè)務(wù)資格的資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)出具的評估結(jié)果為基礎(chǔ)，協(xié)商確定最終交易價(jià)格。
\u00A0\u00A0本次交易將發(fā)行股份購買標(biāo)的資產(chǎn)75%股權(quán)；以支付現(xiàn)金方式購買標(biāo)的資產(chǎn)25%股權(quán)，本次發(fā)行股份募集配套資金將用于支付本次交易中的現(xiàn)金對價(jià)，現(xiàn)金對價(jià)不足部分由公司自籌資金解決。
\u00A0\u00A0本次購買標(biāo)的資產(chǎn)需發(fā)行的股份數(shù)量，為標(biāo)的資產(chǎn)75%股權(quán)的最終交易價(jià)格除以非公開發(fā)行購買資產(chǎn)部分的發(fā)行價(jià)格（11.23元/股）；募集配套資金需發(fā)行的股份數(shù)量，為募集配套資金的金額（不超過本次交易總額的100%）除以募集配套資金部分的發(fā)行價(jià)格（11.23元/股）。
\u00A0\u00A0根據(jù)精誠銅業(yè)2014年度股東大會(huì)審議通過的《2014 年度利潤分配的議案》，精誠銅業(yè) 2014 年年度權(quán)益分派方案為：以公司現(xiàn)有總股本 398,203,374 股為基數(shù)，向全體股東每 10 股派 0.50 元人民幣現(xiàn)金。上市公司已于2015年5月26日完成本次權(quán)益分派。因此，本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)及配套募集資金發(fā)行價(jià)格也應(yīng)進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整，由11.23元/股調(diào)整為11.18元/股。
\u00A0\u00A0按照11.18元/股發(fā)行價(jià)格，本次購買標(biāo)的資產(chǎn)向交易對方發(fā)行股份數(shù)量約為34,883,712股，本次募集配套資金向交易對方發(fā)行股份數(shù)量約為不超過11,627,906股。最終發(fā)行數(shù)量將以擬購入資產(chǎn)的交易價(jià)格為依據(jù)，由公司董事會(huì)根據(jù)股東大會(huì)的授權(quán)及發(fā)行時(shí)的實(shí)際情況確定。
\u00A0\u00A0若精誠銅業(yè)在定價(jià)基準(zhǔn)日至發(fā)行日期間發(fā)生派發(fā)股利、送紅股、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等除息、除權(quán)變動(dòng)事項(xiàng)，發(fā)行數(shù)量和發(fā)行價(jià)格將相應(yīng)進(jìn)行調(diào)整。
\u00A0\u00A01、業(yè)績補(bǔ)償安排
\u00A0\u00A0業(yè)績承諾期為本次交易實(shí)施完成當(dāng)年起的三個(gè)會(huì)計(jì)年度（如本次交易在2015年度完成，則為2015 年、2016年及2017 年，以此類推）。業(yè)績承諾方承諾，頂立科技在業(yè)績承諾期內(nèi)實(shí)際實(shí)現(xiàn)的凈利潤不低于《評估報(bào)告》確定的相應(yīng)年度的凈利潤預(yù)測值，同時(shí)應(yīng)不低于以下標(biāo)準(zhǔn)：2015年4000萬元凈利潤、2016年5000萬元凈利潤、2017年6000萬元凈利潤（若業(yè)績承諾期順延至2018年以后，則以《評估報(bào)告》確定的相應(yīng)年度的凈利潤預(yù)測值為準(zhǔn)）。凈利潤指頂立科技?xì)w屬于母公司股東的凈利潤。如在業(yè)績承諾期內(nèi)，頂立科技截至當(dāng)期期末累積實(shí)現(xiàn)凈利潤數(shù)低于截至當(dāng)期期末累積承諾凈利潤數(shù)（承諾凈利潤數(shù)以評估報(bào)告確定的相應(yīng)年度的凈利潤預(yù)測值與2015年4000萬元凈利潤、2016年5000萬元凈利潤、2017年6000萬元凈利潤的標(biāo)準(zhǔn)孰高者為準(zhǔn)），第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人將優(yōu)先以現(xiàn)金進(jìn)行補(bǔ)償，不足的部分以股份補(bǔ)償?shù)姆绞铰男袠I(yè)績補(bǔ)償義務(wù)；如第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人根據(jù)本次交易所獲得的對價(jià)仍不足以補(bǔ)償，由第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人自行選擇以現(xiàn)金或股份的方式進(jìn)行補(bǔ)償。
\u00A0\u00A02、業(yè)績補(bǔ)償金額計(jì)算方式
\u00A0\u00A0當(dāng)年的補(bǔ)償金額計(jì)算方式為：當(dāng)期應(yīng)補(bǔ)償金額=（截至當(dāng)期期末累積承諾凈利潤數(shù)－截至當(dāng)期期末累積實(shí)現(xiàn)凈利潤數(shù)）÷業(yè)績承諾期內(nèi)各年度承諾凈利潤之和×標(biāo)的資產(chǎn)交易價(jià)格－已補(bǔ)償金額。
\u00A0\u00A0（1）第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人頂立匯智、匯能投資、匯德投資按照各自在本次交易中所取得的對價(jià)的金額占前述各方所取得的對價(jià)金額總和的比例承擔(dān)補(bǔ)償責(zé)任，先以現(xiàn)金進(jìn)行補(bǔ)償，不足的部分以股份補(bǔ)償?shù)姆绞铰男袠I(yè)績補(bǔ)償義務(wù)。具體如下：
\u00A0\u00A0①第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人先以現(xiàn)金進(jìn)行補(bǔ)償。
\u00A0\u00A0②第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人以現(xiàn)金不足以補(bǔ)償?shù)模铑~部分以本次交易獲得的尚未出售的股份進(jìn)行補(bǔ)償，本次交易獲得的尚未出售的股份不足以補(bǔ)償?shù)模谝豁樜谎a(bǔ)償義務(wù)人以其他途徑獲取的精誠銅業(yè)股份進(jìn)行補(bǔ)償。
\u00A0\u00A0當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)量的計(jì)算公式為：當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)量=（當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償金額－當(dāng)年現(xiàn)金已補(bǔ)償部分）÷本次發(fā)行股份價(jià)格
\u00A0\u00A0精誠銅業(yè)在業(yè)績承諾期內(nèi)實(shí)施轉(zhuǎn)增或股票股利分配的，則補(bǔ)償股份數(shù)量相應(yīng)調(diào)整為：補(bǔ)償股份數(shù)量（調(diào)整后）=當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)×（1＋轉(zhuǎn)增或送股比例）
\u00A0\u00A0精誠銅業(yè)在業(yè)績承諾期內(nèi)已分配的現(xiàn)金股利應(yīng)作相應(yīng)返還，計(jì)算公式為：返還金額=截至補(bǔ)償前每股已獲得的現(xiàn)金股利（以稅前金額為準(zhǔn)）×當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)量
\u00A0\u00A0第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人頂立匯智、匯能投資、匯德投資在在業(yè)績承諾期內(nèi)互為連帶責(zé)任。
\u00A0\u00A0（2）第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人華菱津杉、富德投資、冠西投資、劉剛、貫豐投資、丁燦、孫輝偉、富德泰懋、吳霞、羅靜玲、羅新偉按照各自在本次交易中所取得的對價(jià)的金額占前述各方所取得的對價(jià)金額總和的比例承擔(dān)補(bǔ)償責(zé)任，并自行選擇以現(xiàn)金或股份的方式進(jìn)行補(bǔ)償。具體如下：
\u00A0\u00A0注：科技風(fēng)投不承擔(dān)業(yè)績承諾義務(wù)
\u00A0\u00A0第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人應(yīng)補(bǔ)償金額=當(dāng)期應(yīng)補(bǔ)償金額－第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人已補(bǔ)償金額。
\u00A0\u00A0第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人可選擇全部以現(xiàn)金方式、全部以股份方式或以現(xiàn)金加股份方式進(jìn)行補(bǔ)償。第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人確定以現(xiàn)金方式補(bǔ)償?shù)臄?shù)額后，第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)量的計(jì)算公式為：
\u00A0\u00A0第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)量=（第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人應(yīng)補(bǔ)償金額－第二順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人現(xiàn)金補(bǔ)償金額）÷本次發(fā)行股份價(jià)格
\u00A0\u00A0精誠銅業(yè)在業(yè)績承諾期內(nèi)實(shí)施轉(zhuǎn)增或股票股利分配的，則補(bǔ)償股份數(shù)量相應(yīng)調(diào)整為：補(bǔ)償股份數(shù)量（調(diào)整后）=當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)×（1＋轉(zhuǎn)增或送股比例）
\u00A0\u00A0精誠銅業(yè)在業(yè)績承諾期內(nèi)已分配的現(xiàn)金股利應(yīng)作相應(yīng)返還，計(jì)算公式為：返還金額=截至補(bǔ)償前每股已獲得的現(xiàn)金股利（以稅前金額為準(zhǔn)）×當(dāng)年應(yīng)補(bǔ)償股份數(shù)量
\u00A0\u00A0以上所補(bǔ)償?shù)墓煞萦删\銅業(yè)向需履行補(bǔ)償義務(wù)的各業(yè)績承諾方均以1 元總價(jià)回購。
\u00A0\u00A0在各年計(jì)算的應(yīng)補(bǔ)償金額少于或等于0時(shí)，按0取值，即已經(jīng)補(bǔ)償?shù)慕痤~不沖回。
\u00A0\u00A0無論如何，業(yè)績承諾方向精誠銅業(yè)支付的股份補(bǔ)償與現(xiàn)金補(bǔ)償總計(jì)不超過本次交易標(biāo)的資產(chǎn)交易價(jià)格。
\u00A0\u00A03、業(yè)績補(bǔ)償?shù)膶?shí)施
\u00A0\u00A0業(yè)績承諾期內(nèi)的每一年，精誠銅業(yè)將在聘請具有證券業(yè)務(wù)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行年度審計(jì)的同時(shí)，由該會(huì)計(jì)師事務(wù)所對頂立科技業(yè)績承諾期內(nèi)累積實(shí)現(xiàn)的歸屬于母公司股東的凈利潤數(shù)與《評估報(bào)告》中頂立科技同期累積業(yè)績承諾數(shù)的差異情況進(jìn)行單獨(dú)披露，并在出具年度審計(jì)報(bào)告的同時(shí)出具《專項(xiàng)審核報(bào)告》。如果《專項(xiàng)審核報(bào)告》表明須進(jìn)行補(bǔ)償?shù)模瑒t在《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具之日起10個(gè)工作日內(nèi)，業(yè)績承諾方將其選擇以現(xiàn)金與股份進(jìn)行補(bǔ)償?shù)臎Q定（包括股份補(bǔ)償和現(xiàn)金補(bǔ)償分別占補(bǔ)償總量的比例以及預(yù)計(jì)金額）以書面方式通知精誠銅業(yè)，精誠銅業(yè)收到通知后2個(gè)工作日內(nèi)發(fā)出召開董事會(huì)會(huì)議的通知，由精誠銅業(yè)董事會(huì)計(jì)算確定股份回購數(shù)量和應(yīng)補(bǔ)償?shù)默F(xiàn)金數(shù)額，向精誠銅業(yè)股東大會(huì)提出向需履行補(bǔ)償義務(wù)的各業(yè)績承諾方均以總價(jià)1元的價(jià)格定向回購股份的議案，在精誠銅業(yè)股東大會(huì)通過定向回購股份的議案后90日內(nèi)，由精誠銅業(yè)辦理完畢相關(guān)股份的回購及注銷手續(xù)；需補(bǔ)償現(xiàn)金的，精誠銅業(yè)應(yīng)當(dāng)在董事會(huì)確定應(yīng)補(bǔ)償?shù)默F(xiàn)金數(shù)額后10個(gè)工作日內(nèi)以書面方式通知業(yè)績承諾方，業(yè)績承諾方收到精誠銅業(yè)書面通知后30日內(nèi)，應(yīng)將現(xiàn)金補(bǔ)償款項(xiàng)支付至精誠銅業(yè)指定銀行賬戶。
\u00A0\u00A04、業(yè)績補(bǔ)償?shù)膶?shí)施情況示例
\u00A0\u00A0假設(shè)本次交易業(yè)績承諾期為為2015 年、2016年及2017 年；業(yè)績承諾標(biāo)準(zhǔn)為2015年4000萬元凈利潤、2016年5000萬元凈利潤、2017年6000萬元凈利潤；標(biāo)的資產(chǎn)交易價(jià)格為52,000萬元；實(shí)際完成業(yè)績2015-2017年均為2000萬元凈利潤。則在以上情況下，各年度需履行的業(yè)績補(bǔ)償總額如下：
\u00A0\u00A0各業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人需履行的業(yè)績補(bǔ)償金額如下：
\u00A0\u00A0（八）本次非公開發(fā)行股票的限售期
\u00A0\u00A01、發(fā)行股份購買資產(chǎn)的發(fā)行對象從本次交易取得股票的限售期
\u00A0\u00A0（1）頂立匯智承諾：
\u00A0\u00A0①自股票上市之日起12個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓，滿12個(gè)月后開始解禁，解禁期間及解禁比例如下：
\u00A0\u00A0第一次解禁：解禁期間為本次交易完成日后滿12個(gè)月且前一年度的《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具后起；頂立匯智當(dāng)年可解禁股份數(shù)預(yù)計(jì)為其于本次交易獲得的上市公司股份的27%。
\u00A0\u00A0第二次解禁：解禁期間為本次交易完成日后滿24個(gè)月且前一年度的《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具后起；頂立匯智當(dāng)年可解禁股份數(shù)預(yù)計(jì)為其于本次交易獲得的上市公司股份的33%。
\u00A0\u00A0第三次解禁：解禁期間為本次交易完成日后滿36個(gè)月且前一年度的《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具后起；在扣除頂立科技當(dāng)年末應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份數(shù)量后，頂立匯智當(dāng)年可解禁股份數(shù)不超過其于本次交易獲得的精誠銅業(yè)股份的20%。上述應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份數(shù)應(yīng)繼續(xù)鎖定，頂立匯智剩余股份小于上述應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份數(shù)的，缺口部分由匯能投資和匯德投資承諾鎖定相應(yīng)的股份。待當(dāng)年末的應(yīng)收賬款全部收回或者到第4年（如2017年為當(dāng)年，則2020年為第4年）上述應(yīng)收賬款未收回的部分由頂立匯智、匯能投資和匯德投資補(bǔ)償精誠銅業(yè)后，解鎖其余的股份。
\u00A0\u00A0第四次解禁：解禁期間為本次交易完成日后滿60個(gè)月起，頂立匯智當(dāng)年可解禁股份數(shù)預(yù)計(jì)為其于本次交易獲得的上市公司股份的20%，該等股份的解禁只與時(shí)間相關(guān)，不存在業(yè)績承諾等其他條件。
\u00A0\u00A0②應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份數(shù)量的確定方法：在業(yè)績承諾期滿后（以2017年12月31日為例），對于截至2017年12月31日的賬面應(yīng)收賬款，頂立科技需全部承擔(dān)收回責(zé)任，并凍結(jié)頂立匯智、匯能投資和匯德投資對應(yīng)數(shù)量的股份，根據(jù)應(yīng)收賬款回收情況分期解禁。具體計(jì)算和實(shí)施方式如下：
\u00A0\u00A0應(yīng)收賬款的補(bǔ)償義務(wù)人：頂立匯智、匯能投資和匯德投資
\u00A0\u00A0應(yīng)保障應(yīng)收賬款金額=頂立科技2017年12月31日應(yīng)收賬款賬面凈值－（實(shí)際實(shí)現(xiàn)的累積凈利潤－承諾的累積凈利潤）
\u00A0\u00A0若應(yīng)保障應(yīng)收賬款金額小于或等于0時(shí)，則無需凍結(jié)股份。
\u00A0\u00A0應(yīng)凍結(jié)股份數(shù)=應(yīng)保障應(yīng)收賬款金額÷上市公司本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)的股份發(fā)行價(jià)格
\u00A0\u00A0應(yīng)收賬款的補(bǔ)償義務(wù)人凍結(jié)股份的解除凍結(jié)機(jī)制：
\u00A0\u00A0自股份凍結(jié)之日起，精誠銅業(yè)每季度末對頂立科技2017年末的應(yīng)收賬款的回款情況進(jìn)行核定。
\u00A0\u00A0本季度可解除鎖定股份數(shù)量＝應(yīng)凍結(jié)股份數(shù)×（截至本季度末累積收回的 2017年末應(yīng)收賬款-截至上一季度末累積收回的2017年末應(yīng)收賬款）÷2017年末應(yīng)收賬款總額。
\u00A0\u00A0若截至2020年12月31日，仍有未收回的2017年末應(yīng)收賬款，則應(yīng)收賬款的補(bǔ)償義務(wù)人以現(xiàn)金方式對精誠銅業(yè)予以補(bǔ)償，補(bǔ)償完成后，應(yīng)凍結(jié)股份全部解除鎖定。
\u00A0\u00A0凍結(jié)股份數(shù)量及補(bǔ)償金額分?jǐn)偅?/p>
\u00A0\u00A0應(yīng)凍結(jié)股份數(shù)及可解除鎖定股份在應(yīng)收賬款的補(bǔ)償義務(wù)人之間的凍結(jié)比例、解鎖比例按本協(xié)議第7.2.1條第一順位業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)人持股比例計(jì)算。
\u00A0\u00A0本次交易完成后，由于精誠銅業(yè)派發(fā)股利、送股、轉(zhuǎn)增股本等原因?qū)е聵I(yè)績承諾方增加的精誠銅業(yè)股份，亦應(yīng)遵守上述方式繼續(xù)凍結(jié)股份數(shù)的計(jì)算。
\u00A0\u00A0每次解禁時(shí)，應(yīng)待《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具后，視是否需實(shí)行業(yè)績補(bǔ)償，在扣減需進(jìn)行股份補(bǔ)償部分且頂立匯智、匯能投資和匯德投資履行完畢相關(guān)年度補(bǔ)償義務(wù)后，予以解禁相關(guān)股份。第一次、第二次解禁和第三次解禁如需實(shí)施股份補(bǔ)償?shù)模瑒t當(dāng)年解禁的股份合計(jì)數(shù)為：解禁比例×向補(bǔ)償義務(wù)人發(fā)行的股份總數(shù)—補(bǔ)償股份數(shù)。第三次解禁中應(yīng)收賬款的補(bǔ)償義務(wù)人解禁方式按前述與應(yīng)收賬款回收情況分期解禁的計(jì)算公式計(jì)算。
\u00A0\u00A0（2）匯德投資和匯能投資承諾：
\u00A0\u00A0自股票上市之日起12個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓，滿12個(gè)月后開始解禁，解禁期間及解禁比例如下：
\u00A0\u00A0第一次解禁：解禁期間為本次交易完成日后滿12個(gè)月且前一年度的《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具后起；匯能投資和匯德投資當(dāng)年可解禁股份數(shù)預(yù)計(jì)為其于本次交易獲得的上市公司股份的27%。
\u00A0\u00A0第二次解禁：解禁期間為本次交易完成日后滿24個(gè)月且前一年度的《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具后起；匯能投資和匯德投資當(dāng)年可解禁股份數(shù)預(yù)計(jì)為其于本次交易獲得的上市公司股份的33%。
\u00A0\u00A0第三次解禁：解禁期間為本次交易完成日后滿36個(gè)月且前一年度的《專項(xiàng)審核報(bào)告》出具后起；在扣除頂立科技當(dāng)年末應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份中匯能投資和匯德投資應(yīng)繼續(xù)鎖定的數(shù)量后，匯能投資和匯德投資當(dāng)年可解禁股份數(shù)不超過其于本次交易獲得的精誠銅業(yè)股份的40%。上述應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份數(shù)應(yīng)繼續(xù)鎖定，待當(dāng)年末的應(yīng)收賬款全部收回或者到第4年（如2017年為當(dāng)年，則2020年為第4年）上述應(yīng)收賬款未收回的部分由頂立匯智、匯能投資和匯德投資補(bǔ)償精誠銅業(yè)后，解鎖其余的股份。
\u00A0\u00A0頂立科技當(dāng)年末應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份中匯能投資和匯德投資應(yīng)鎖定的股份數(shù)量=頂立科技當(dāng)年末應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份數(shù)量-頂立匯智已鎖定的頂立科技當(dāng)年末應(yīng)收賬款對應(yīng)的股份數(shù)量。
\u00A0\u00A0（3）除頂立匯智、匯能投資和匯德投資外，其他發(fā)行股份購買資產(chǎn)的發(fā)行對象根據(jù)本次交易取得的精誠銅業(yè)股份，自股票上市之日起12個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓。
\u00A0\u00A02、募集配套資金的發(fā)行對象從本次交易取得股票的限售期
\u00A0\u00A0精誠銅業(yè)第1期員工持股計(jì)劃認(rèn)購的本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)及配套融資發(fā)行的全部股票自上市之日起36個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。
\u00A0\u00A0若交易對方所認(rèn)購股份的鎖定期的規(guī)定與證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的最新監(jiān)管意見不相符，公司及交易對方將根據(jù)相關(guān)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管意見進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。
\u00A0\u00A0本次發(fā)行結(jié)束后，由于公司送紅股、轉(zhuǎn)增股本等原因增持的公司股份，亦應(yīng)遵守上述約定。
\u00A0\u00A0若頂立科技業(yè)績承諾方承諾業(yè)績在2015年至2017年間得以順利完成，同時(shí)頂立科技業(yè)績承諾期間提交發(fā)明專利申請數(shù)不少于10項(xiàng)專利，且核心骨干保持穩(wěn)定，精誠銅業(yè)承諾給予頂立科技經(jīng)營團(tuán)隊(duì)在2018年、2019年設(shè)立3,000萬元的獎(jiǎng)勵(lì)機(jī)制。上述3,000萬元分期發(fā)放，獎(jiǎng)勵(lì)對象為2018年末和2019年末在崗的頂立公司骨干員工。
\u00A0\u00A0（十）配套融資的用途
\u00A0\u00A0本次發(fā)行股份募集配套資金將用于支付本次交易中的現(xiàn)金對價(jià)，現(xiàn)金對價(jià)不足部分由公司自籌資金解決。
\u00A0\u00A0（十一）過渡期損益歸屬
\u00A0\u00A0自評估基準(zhǔn)日至交割日期間，任何與各項(xiàng)標(biāo)的資產(chǎn)相關(guān)的收益歸精誠銅業(yè)享有。自評估基準(zhǔn)日至交割日期間，任一標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生虧損的，則虧損部分由該標(biāo)的資產(chǎn)的股東（即本報(bào)告書下相關(guān)標(biāo)的資產(chǎn)的出售方）按照其持有的相關(guān)標(biāo)的資產(chǎn)的股權(quán)比例向精誠銅業(yè)以現(xiàn)金方式補(bǔ)足。上述期間損益將根據(jù)具有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師審計(jì)后的結(jié)果確定。
\u00A0\u00A0（十二）交易合同的主要內(nèi)容
\u00A0\u00A0就本次資產(chǎn)重組，精誠銅業(yè)已與交易對方于2015年5月8日簽署了《安徽精誠銅業(yè)股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)之框架協(xié)議書》（以下簡稱“框架協(xié)議”）。
\u00A0\u00A0《框架協(xié)議》的主要條款包括：定義、擬購買資產(chǎn)、支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)、發(fā)行股份購買資產(chǎn)、擬購買資產(chǎn)的交割、本次發(fā)行的實(shí)施、業(yè)績補(bǔ)償、獎(jiǎng)勵(lì)機(jī)制、陳述與保證、業(yè)績承諾關(guān)鍵人員的承諾與保證、業(yè)績承諾關(guān)鍵人員的保密和競業(yè)禁止義務(wù)、生效、違約責(zé)任、不可抗力、條款的獨(dú)立性、爭議解決、通知及送達(dá)及其他條款。
\u00A0\u00A0《框架協(xié)議》12.1條載明本次重大資產(chǎn)重組之實(shí)施取決于以下先決條件的成就及滿足：12.1.1精誠銅業(yè)董事會(huì)審議通過本次交易的相關(guān)議案；12.1.2精誠銅業(yè)股東大會(huì)審議通過本次交易的相關(guān)議案；12.1.3頂立科技本次重大資產(chǎn)重組獲得相關(guān)國防部門的批準(zhǔn)；12.1.4中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)精誠銅業(yè)本次重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)。除上述生效條件外，協(xié)議無其他對本次交易進(jìn)展構(gòu)成實(shí)質(zhì)性影響的附帶保留條款、補(bǔ)充協(xié)議和前置條件。
\u00A0\u00A0（十三）上市地點(diǎn)
\u00A0\u00A0本次發(fā)行的股份擬在深圳證券交易所中小企業(yè)板上市。
\u00A0\u00A0（十四）其他安排
\u00A0\u00A01、關(guān)于本次發(fā)行前滾存未分配利潤安排：在本次發(fā)行完成后，為兼顧新老股東利益，由本公司新老股東共同享有本次發(fā)行前的滾存未分配利潤。
\u00A0\u00A02、本次資產(chǎn)重組的決議有效期：本次資產(chǎn)重組的議案經(jīng)股東大會(huì)審議通過之日起十二個(gè)月內(nèi)有效。如果本公司已于該有效期內(nèi)取得中國證監(jiān)會(huì)對本次發(fā)行的核準(zhǔn)文件，則該有效期自動(dòng)延長至本次發(fā)行完成日。
\u00A0\u00A03、本次發(fā)行股份的上市日程安排：本次資產(chǎn)重組事宜尚需獲得股東大會(huì)批準(zhǔn)并經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)；通過相關(guān)審批后，具體日程安排另行確定。
\u00A0\u00A04、精誠銅業(yè)將在中國證監(jiān)會(huì)關(guān)于本次資產(chǎn)重組核準(zhǔn)文件發(fā)出后十二個(gè)月內(nèi)完成有關(guān)募集配套資金的發(fā)行行為。
\u00A0\u00A0三、本次交易是否構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易
\u00A0\u00A0本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易，公司將在召開董事會(huì)、股東大會(huì)審議相關(guān)議案時(shí)，提請關(guān)聯(lián)方回避表決相關(guān)議案。
\u00A0\u00A0四、本次交易是否構(gòu)成重大資產(chǎn)重組
\u00A0\u00A0本次交易擬購買資產(chǎn)的2014年度（末）相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)情況如下：
\u00A0\u00A0注：（1）擬購買資產(chǎn)數(shù)據(jù)已經(jīng)審計(jì)；（2）擬購買資產(chǎn)的資產(chǎn)總額和資產(chǎn)凈額為本次交易作價(jià)金額；（3）精誠銅業(yè)資產(chǎn)凈額為合并財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告2014年末歸屬于母公司股東的凈資產(chǎn)額。
\u00A0\u00A0擬購買資產(chǎn)營業(yè)收入/資產(chǎn)總額/資產(chǎn)凈額（成交金額）占精誠銅業(yè)最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度/年末經(jīng)審計(jì)的合并報(bào)表營業(yè)收入/資產(chǎn)總額/凈資產(chǎn)額的比例均未超過50%，不屬于《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》（2014年修訂）第十二條規(guī)定的情況，本次交易不構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。
\u00A0\u00A0根據(jù)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》（2014年修訂）第四十七條規(guī)定，本次交易涉及精誠銅業(yè)發(fā)行股票購買資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)提交中國證監(jiān)會(huì)并購重組委審核。
\u00A0\u00A0五、本次交易未導(dǎo)致公司控制權(quán)的變化，不構(gòu)成借殼上市
\u00A0\u00A0本次交易前后，楚江集團(tuán)均為本公司控股股東，姜純均為本公司實(shí)際控制人。本次交易不會(huì)導(dǎo)致本公司控制權(quán)發(fā)生變化。
\u00A0\u00A0本次交易不構(gòu)成借殼上市。
\u00A0\u00A0六、本次交易后公司仍符合上市條件
\u00A0\u00A0以發(fā)行股份上限46,511,618 股計(jì)算（包括發(fā)行股份購買資產(chǎn)和募集配套資金），本次交易完成后，本公司的總股本將由398,203,374股變更為444,714,992股，社會(huì)公眾股東合計(jì)持股比例將不低于本次交易完成后上市公司總股本的25%，符合《公司法》、《證券法》及《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》等法律法規(guī)規(guī)定的股票上市條件。
\u00A0\u00A0七、任職期限承諾、不競爭承諾和競業(yè)禁止
\u00A0\u00A0（一）任職期限承諾及提前離職的處理
\u00A0\u00A01、基于戴煜、羊建高、譚興龍、胡祥龍、馬衛(wèi)東、周強(qiáng)、鄧軍旺、胡高健八方（以下簡稱“業(yè)績承諾關(guān)鍵人員”）系頂立科技的間接股東且為關(guān)鍵人員，為保證頂立科技業(yè)績承諾的順利實(shí)現(xiàn)和長遠(yuǎn)發(fā)展，上述業(yè)績承諾關(guān)鍵人員對各自在頂立科技任職期間出具如下承諾與保證：
\u00A0\u00A0（1）戴煜、羊建高任職期限承諾：自頂立科技股權(quán)交割完成之日起，仍需至少在頂立科技任職72個(gè)月，如違約則按如下規(guī)則在10日內(nèi)向精誠銅業(yè)支付賠償金：
\u00A0\u00A0①自股權(quán)交割日起不滿12個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中實(shí)際享有對價(jià)的100%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，即A、將通過頂立匯智間接實(shí)際持有的精誠銅業(yè)對價(jià)股份出售，出售所得全部賠償給精誠銅業(yè)；B、將實(shí)際享有已分配、未分配的現(xiàn)金對價(jià)支付給精誠銅業(yè)，其中已分配的直接支付給精誠銅業(yè)，未分配的由頂立匯智、匯能投資支付給精誠銅業(yè)；C、頂立匯智及頂立匯智的全體股東、匯能投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0②自股權(quán)交割日起已滿12個(gè)月不滿24個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的80%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0③自股權(quán)交割日起已滿24個(gè)月不滿36個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的60%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0④自股權(quán)交割日起已滿36個(gè)月不滿60個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的40%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，頂立匯智及頂立匯智的全體股東、匯能投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0⑤自股權(quán)交割日起已滿60個(gè)月不滿72個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的30%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，頂立匯智及頂立匯智的全體股東、匯能投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0（2）譚興龍任職期限承諾：自頂立科技股權(quán)交割完成之日起，仍需至少在頂立公司任職60個(gè)月，如違約則按如下規(guī)則在10日內(nèi)向精誠銅業(yè)支付賠償金：
\u00A0\u00A0①自股權(quán)交割日起不滿12個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中實(shí)際享有對價(jià)的100%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，即A、將通過頂立匯智、匯德投資間接實(shí)際持有的精誠銅業(yè)對價(jià)股份出售，出售所得全部賠償給精誠銅業(yè)； B、將實(shí)際享有已分配、未分配的現(xiàn)金對價(jià)支付給精誠銅業(yè)。其中已分配的直接支付給精誠銅業(yè)，未分配的由頂立匯智、匯德投資支付給精誠銅業(yè)；C、頂立匯智、匯德投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0②自股權(quán)交割日起已滿12個(gè)月不滿24個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的80%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0③自股權(quán)交割日起已滿24個(gè)月不滿36個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的60%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0④自股權(quán)交割日起已滿36個(gè)月不滿60個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的40%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，頂立匯智、匯德投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0（3）胡祥龍、馬衛(wèi)東、周強(qiáng)、鄧軍旺任職期限承諾：自頂立科技股權(quán)交割完成之日起，仍需至少在頂立公司任職60個(gè)月，如違約則按如下規(guī)則在10日內(nèi)向精誠銅業(yè)支付賠償金：
\u00A0\u00A0①自股權(quán)交割日起不滿12個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中實(shí)際享有對價(jià)的100%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，即A、將通過匯德投資間接實(shí)際持有的精誠銅業(yè)對價(jià)股份出售，出售所得全部賠償給精誠銅業(yè)； B、將實(shí)際享有已分配、未分配的現(xiàn)金對價(jià)支付給精誠銅業(yè)。其中已分配的直接支付給精誠銅業(yè)，未分配的由匯德投資支付給精誠銅業(yè)；C、匯德投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0②自股權(quán)交割日起已滿12個(gè)月不滿24個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的80%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0③自股權(quán)交割日起已滿24個(gè)月不滿36個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的60%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0④自股權(quán)交割日起已滿36個(gè)月不滿60個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的40%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，匯德投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0（4）胡高健任職期限承諾：自頂立科技股權(quán)交割完成之日起，仍需至少在頂立公司任職60個(gè)月，如違約則按如下規(guī)則在10日內(nèi)向精誠銅業(yè)支付賠償金：
\u00A0\u00A0①自股權(quán)交割日起不滿12個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中實(shí)際享有對價(jià)的100%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，即A、將通過匯能投資間接實(shí)際持有的精誠銅業(yè)對價(jià)股份出售，出售所得全部賠償給精誠銅業(yè)； B、將實(shí)際享有已分配、未分配的現(xiàn)金對價(jià)支付給精誠銅業(yè)。其中已分配的直接支付給精誠銅業(yè)，未分配的由匯能投資支付給精誠銅業(yè)；C、匯能投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A0②自股權(quán)交割日起已滿12個(gè)月不滿24個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的80%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0③自股權(quán)交割日起已滿24個(gè)月不滿36個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的60%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)；賠償原則與本條第①項(xiàng)相同。
\u00A0\u00A0④自股權(quán)交割日起已滿36個(gè)月不滿60個(gè)月離職的，應(yīng)將其于本次交易中所獲總體對價(jià)的40%作為賠償金支付給精誠銅業(yè)，匯能投資對上述總體承諾履行情況承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。
\u00A0\u00A02、上述本次交易中所獲對價(jià)，是指其業(yè)績承諾關(guān)鍵人員各自通過頂立匯智、匯德投資、匯能投資獲得的間接對價(jià)的總和。
\u00A0\u00A03、上述承諾任職期內(nèi)，任職期限承諾人不得在頂立科技同業(yè)或類似業(yè)務(wù)的企業(yè)任職、兼職，不得直接或間接投資與頂立科技相同或類似產(chǎn)業(yè)，否則，上述人員違反承諾的所得歸屬于頂立科技所有。
\u00A0\u00A04、存在以下情形的，不視為違反任職期限承諾：上述業(yè)績承諾關(guān)鍵人員喪失或部分喪失民事行為能力、被宣告失蹤、死亡或被宣告死亡而當(dāng)然與頂立科技終止勞動(dòng)關(guān)系的情形。
\u00A0\u00A0（二）任職承諾的責(zé)任承擔(dān)
\u00A0\u00A0對未簽署《框架協(xié)議》的任職期限承諾人的承諾履行情況，由頂立匯智、劉剛和匯德投資作為責(zé)任方，承擔(dān)分別及共同的連帶責(zé)任。
\u00A0\u00A0業(yè)績承諾關(guān)鍵人員在精誠銅業(yè)或頂立科技任職期間及無論何種原因解除或終止勞動(dòng)關(guān)系后的5年內(nèi)，不得有下列行為：
\u00A0\u00A01、直接或間接為與精誠銅業(yè)（包括精誠銅業(yè)的關(guān)聯(lián)方，如：子公司等）生產(chǎn)經(jīng)營相同或有競爭關(guān)系的企業(yè)提供任何形式的服務(wù)（包括但不限于：任職、顧問服務(wù)、公共關(guān)系服務(wù)或廣告服務(wù)）；
\u00A0\u00A02、與精誠銅業(yè)及其關(guān)聯(lián)方生產(chǎn)經(jīng)營相同或有競爭關(guān)系的企業(yè)建立勞動(dòng)關(guān)系；
\u00A0\u00A03、使用精誠銅業(yè)或頂立科技的技術(shù)成果或商業(yè)秘密；
\u00A0\u00A04、直接或間接通過直接或間接控制的其他經(jīng)營主體或以自然人名義從事與精誠銅業(yè)及其關(guān)聯(lián)方相同或相類似的業(yè)務(wù)；
\u00A0\u00A05、在同精誠銅業(yè)或頂立科技存在相同或者相類似業(yè)務(wù)的實(shí)體任職或者擔(dān)任任何形式的顧問；
\u00A0\u00A06、做出任何破壞精誠銅業(yè)與客戶之間正常業(yè)務(wù)關(guān)系的行為。
\u00A0\u00A0業(yè)績承諾關(guān)鍵人員承諾：精誠銅業(yè)若有攝像資料等證據(jù)證明業(yè)績承諾關(guān)鍵人員在雙方勞動(dòng)關(guān)系解除或終止后五年內(nèi)前往與精誠銅業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營相同或有競爭關(guān)系企業(yè)的辦公場所，或精誠銅業(yè)的客戶書面證明業(yè)績承諾關(guān)鍵人員有破壞精誠銅業(yè)與客戶之間正常業(yè)務(wù)關(guān)系的行為，視為業(yè)績承諾關(guān)鍵人員違反了競業(yè)限制義務(wù)。
\u00A0\u00A0八、本次發(fā)行前后的主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)
\u00A0\u00A0根據(jù)公司2014年財(cái)務(wù)報(bào)告及經(jīng)審計(jì)的本次交易完成后公司備考合并財(cái)務(wù)報(bào)告，公司發(fā)行前后的2014年主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)及財(cái)務(wù)指標(biāo)如下：
\u00A0\u00A0九、本次發(fā)行前后公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)
\u00A0\u00A0本次發(fā)行前后，本公司股權(quán)結(jié)構(gòu)變化情況如下：
\u00A0\u00A0本次交易前后，楚江集團(tuán)均為本公司控股股東，姜純均為本公司實(shí)際控制人。本次交易不會(huì)導(dǎo)致本公司控制權(quán)發(fā)生變化。
\u00A0\u00A0第七節(jié) 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息
\u00A0\u00A0一、交易標(biāo)的簡要財(cái)務(wù)報(bào)表
\u00A0\u00A0瑞華對標(biāo)的公司頂立科技2013年度和2014年度的財(cái)務(wù)報(bào)表及附注進(jìn)行了審計(jì)，并出具了瑞華專審字【2015】01850026號標(biāo)準(zhǔn)無保留意見《審計(jì)報(bào)告》。
\u00A0\u00A0（一）合并資產(chǎn)負(fù)債表
\u00A0\u00A0（二）合并利潤表
\u00A0\u00A0（三）合并現(xiàn)金流量表
\u00A0\u00A0二、上市公司簡要備考財(cái)務(wù)報(bào)表
\u00A0\u00A01、本備考合并財(cái)務(wù)報(bào)表是以本公司與擬收購的標(biāo)的資產(chǎn)假設(shè)本次交易已在2013年1月1日完成，并依據(jù)本次重組完成后的構(gòu)架、以持續(xù)經(jīng)營為基礎(chǔ)進(jìn)行編制。根據(jù)實(shí)際發(fā)生的交易和事項(xiàng)，按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》及其應(yīng)用指南和準(zhǔn)則解釋的要求和中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》、《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第26號—上市公司重大資產(chǎn)重組申請文件》的相關(guān)規(guī)定，在此基礎(chǔ)上編制2014年度及2013年度的備考合并財(cái)務(wù)報(bào)表。本備考合并財(cái)務(wù)報(bào)表根據(jù)以下假設(shè)基礎(chǔ)編制：
\u00A0\u00A0（1）備考合并財(cái)務(wù)報(bào)表附注二所述的相關(guān)議案能夠獲得本公司股東大會(huì)批準(zhǔn)，并獲得中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)的批準(zhǔn)；
\u00A0\u00A0（2）假設(shè)2013年1月1日已完成對頂立科技的股權(quán)收購，并全部完成相關(guān)手續(xù)；
\u00A0\u00A0（3）本備考合并財(cái)務(wù)報(bào)表未考慮與本次交易相關(guān)的配套募集資金的發(fā)行事項(xiàng)。
\u00A0\u00A02、本備考合并財(cái)務(wù)報(bào)表以業(yè)經(jīng)審計(jì)的本公司和頂立科技2014年度、2013年度的財(cái)務(wù)報(bào)表為基礎(chǔ)，采用本附注中所述的重要會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)和合并財(cái)務(wù)報(bào)表編制方法進(jìn)行編制。本公司2014年度、2013年度財(cái)務(wù)報(bào)表業(yè)經(jīng)華普天健會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）審計(jì)，頂立科技2014年度、2013年度財(cái)務(wù)報(bào)表業(yè)經(jīng)瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）審計(jì)，并出具瑞華專審字[2015]01850026號《審計(jì)報(bào)告》。
\u00A0\u00A03、鑒于本次交易尚未實(shí)施，本公司尚未實(shí)質(zhì)控制頂立科技，確定以2013年1月1日的頂立科技賬面凈資產(chǎn)為可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的公允價(jià)值。備考合并財(cái)務(wù)報(bào)表中列報(bào)的商譽(yù)，以長期股權(quán)投資成本與頂立科技經(jīng)審計(jì)確定的2013年1月1日可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值之間的差額確定。
\u00A0\u00A04、就本備考合并財(cái)務(wù)報(bào)告而言，除特別指明以外，下文“本公司”的稱謂均指發(fā)行股份購買資產(chǎn)完成后的安徽精誠銅業(yè)股份有限公司。
\u00A0\u00A0（二）上市公司簡要備考財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)
\u00A0\u00A01、備考合并資產(chǎn)負(fù)債表
\u00A0\u00A02、備考合并利潤表
\u00A0\u00A0三、交易標(biāo)的盈利預(yù)測報(bào)告
\u00A0\u00A0頂立科技以2013年度、2014年度經(jīng)瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）審計(jì)的實(shí)際經(jīng)營業(yè)績?yōu)榛A(chǔ)，結(jié)合本公司2015年度的生產(chǎn)計(jì)劃、銷售計(jì)劃、投資計(jì)劃、融資計(jì)劃及其他相關(guān)資料，并遵循謹(jǐn)慎性原則編制了2015年度盈利預(yù)測報(bào)告。編制該盈利預(yù)測報(bào)告所依據(jù)的主要會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)均與頂立科技實(shí)際采用的主要會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)相一致。
\u00A0\u00A0本盈利預(yù)測報(bào)告基于以下重要假設(shè)：
\u00A0\u00A01、頂立科技所遵循的國家現(xiàn)行政策、法律以及當(dāng)前社會(huì)政治、經(jīng)濟(jì)環(huán)境不發(fā)生重大變化；
\u00A0\u00A02、頂立科技所遵循的稅收政策不發(fā)生重大變化；
\u00A0\u00A03、頂立科技適用的金融機(jī)構(gòu)信貸利率以及外匯市場匯率相對穩(wěn)定；
\u00A0\u00A04、頂立科技所從事的行業(yè)及市場狀況不發(fā)生重大變化；
\u00A0\u00A05、頂立科技能夠正常營運(yùn)，組織結(jié)構(gòu)不發(fā)生重大變化；
\u00A0\u00A06、頂立科技經(jīng)營所需的原材料、能源、勞務(wù)等能夠取得且價(jià)格無重大變化；
\u00A0\u00A07、頂立科技制定的生產(chǎn)計(jì)劃、銷售計(jì)劃、投資計(jì)劃、融資計(jì)劃等能夠順利執(zhí)行；
\u00A0\u00A08、無其他人力不可抗拒因素和不可預(yù)見因素所造成重大不利影響。
\u00A0\u00A0瑞華所審核了湖南頂立科技有限公司（以下簡稱“頂立科技公司”）編制的2015年度盈利預(yù)測報(bào)告。瑞華所的審核依據(jù)是《中國注冊會(huì)計(jì)師其他鑒證業(yè)務(wù)準(zhǔn)則第 3111 號——預(yù)測性財(cái)務(wù)信息的審核》。頂立科技公司管理層對該預(yù)測及其所依據(jù)的各項(xiàng)假設(shè)負(fù)責(zé)。這些假設(shè)已在“頂立科技股份有限公司盈利預(yù)測報(bào)告的編制基礎(chǔ)及基本假設(shè)”中披露。
\u00A0\u00A0根據(jù)瑞華所對支持這些假設(shè)的證據(jù)的審核，瑞華所沒有注意到任何事項(xiàng)使其認(rèn)為這些假設(shè)沒有為預(yù)測提供合理基礎(chǔ)。而且，瑞華所認(rèn)為，該預(yù)測是在這些假設(shè)的基礎(chǔ)上恰當(dāng)編制的，并按照“頂立科技股份有限公司盈利預(yù)測報(bào)告的編制基礎(chǔ)及基本假設(shè)”中所述編制基礎(chǔ)的規(guī)定進(jìn)行了列報(bào)。
\u00A0\u00A0由于預(yù)期事項(xiàng)通常并非如預(yù)期那樣發(fā)生，并且變動(dòng)可能重大，實(shí)際結(jié)果可能與預(yù)測性財(cái)務(wù)信息存在差異。
\u00A0\u00A0（四）標(biāo)的公司合并盈利預(yù)測表
\u00A0\u00A0第八節(jié) 備查文件
\u00A0\u00A0一、備查文件目錄
\u00A0\u00A01、精誠銅業(yè)第五屆董事會(huì)第十三次會(huì)議決議和獨(dú)立董事意見；
\u00A0\u00A02、東海證券出具的《東海證券股份有限公司關(guān)于安徽精誠銅業(yè)股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易之獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告》；
\u00A0\u00A03、天禾律所出具的《安徽天禾律師事務(wù)所關(guān)于安徽精誠銅業(yè)股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易的法律意見書》；
\u00A0\u00A04、瑞華所出具的標(biāo)的資產(chǎn)最近二年的審計(jì)報(bào)告、標(biāo)的資產(chǎn)2015年度盈利預(yù)測審核報(bào)告；
\u00A0\u00A05、華普所出具的精誠銅業(yè)最近二年的備考審計(jì)報(bào)告；
\u00A0\u00A06、中水致遠(yuǎn)出具的標(biāo)的資產(chǎn)評估報(bào)告；
\u00A0\u00A07、精誠銅業(yè)與發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)的交易對方簽訂的《框架協(xié)議書》及《補(bǔ)充協(xié)議書》、精誠銅業(yè)與業(yè)績承諾方簽訂的《業(yè)績補(bǔ)償協(xié)議書》、精誠銅業(yè)與精誠銅業(yè)第1期員工持股計(jì)劃授權(quán)代表簽訂的《股份認(rèn)購合同》及《股份認(rèn)購補(bǔ)充協(xié)議》；
\u00A0\u00A08、頂立匯智、匯德投資、匯能投資、華菱津杉、富德投資、冠西投資、貫豐投資、富德泰懋、科技風(fēng)投等交易對方關(guān)于本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)并募集配套資金有關(guān)事宜的內(nèi)部批準(zhǔn)文件；
\u00A0\u00A09、交易對方關(guān)于股份鎖定期的承諾及其他承諾。
\u00A0\u00A0二、備查文件地點(diǎn)
\u00A0\u00A01、安徽精誠銅業(yè)股份有限公司
\u00A0\u00A0住所：安徽省蕪湖市九華北路8號
\u00A0\u00A0聯(lián)系地址：安徽省蕪湖市九華北路8號
\u00A0\u00A02、東海證券股份有限公司
\u00A0\u00A0住所：常州市延陵西路23號投資廣場18層
\u00A0\u00A0聯(lián)系地址：上海市浦東新區(qū)東方路1928號東海證券大廈6樓
\u00A0\u00A0安徽精誠銅業(yè)股份有限公司